El 95% de acreedores perdonarán a Grecia, aseguran

ATENAS, GRECIA (08/MAR/2012).- Grecia cerró una oferta de canje de bonos con sus acreedores privados el jueves después de aclarar el umbral mínimo de aceptación para impulsar el acuerdo, acercándose a liberar los fondos que necesita para evitar una peligrosa moratoria.    

Un funcionario de Gobierno dijo que una hora antes de la fecha límite para la declaración de interés, de las 20:00 GMT del jueves (14:00 horas de México), cerca de un 95% de los bonos elegibles ya habían sido comprometidos.    

La reestructuración de deuda soberana más grande en la historia verá a los tenedores de bonos aceptar pérdidas de cerca de 74 por ciento sobre el valor de sus inversiones en un acuerdo que rebajará más de 100 mil millones de euros de la deuda pública de Grecia.    

Se espera que los resultados preliminares oficiales de la oferta se anuncien a las 06:00 GMT del viernes (medianoche de este jueves a viernes), antes de una conferencia telefónica de los ministros de Finanzas de la zona euro en la tarde.    

Uno de los jefes negociadores para los tenedores de bonos, Charles Dallara, pronosticó una adhesión final "muy alta", aunque no estaba seguro si es que alcanzaría el 90% al que Grecia está apuntando.    

Atenas había dicho que abandonaría el acuerdo si no recibe al menos un 75% de participación en la oferta y requirió dos tercios de adhesión para desplegar un dispositivo legal para forzar a los acreedores más reacios a aceptar los términos.    

El acuerdo llamado Participación del Sector Privado es un elemento clave en el rescate internacional que apunta a evitar una caótica moratoria de Grecia y una potencial crisis bancaria en la zona euro.    

La Unión Europea y el Fondo Monetario Internacional han hecho de un exitoso canje de bonos una condición previa para la aprobación final del rescate de 130 mil millones de euros acordado el mes pasado.    

"Si todo sale bien, mañana (viernes) podremos anunciar que una carga de deuda de 105 mil millones de euros ha sido sacada de los hombros de los griegos", dijo el ministro de Finanzas Evangelos Venizelos al parlamento más temprano en el día. "Por primera vez estamos rebajando deuda en vez de elevarla", añadió.    

A pesar del optimismo, el acuerdo no resolverá los profundos problemas de Grecia y en el mejor de los casos le dará tiempo a un país que enfrenta su mayor crisis económica desde la Segunda Guerra Mundial y tambalea bajo una deuda igual al 160 por ciento de su Producto Interno Bruto.    

Sin embargo, los mercados financieros subieron fuertemente mientras la amenaza de un inmediato y descontrolado default retrocedía.    

Las acciones bancarias subieron fuertemente y bajaban las primas de riesgo de los bonos españoles e italianos, mientras los inversores esperan que el acuerdo en Grecia frene la probabilidad de un contagio en otras debilitadas economías europeas.    

Los ministros de la zona euro podrían decidir si autorizan el rescate en una conferencia telefónica la tarde del viernes, aunque podrían dejar la decisión final hasta una reunión cara a cara el lunes.    

Grecia debe tener los fondos para el 20 de marzo, cuando vencen algunos de los 14 mil 500 millones de euros en bonos, los que no puede pagar por sí sola.    

Con más de 75 por ciento de adhesión asegurada, muy por encima del umbral de dos tercios requerido, Atenas podría aplicar las cláusulas de acción colectiva (CAC) para obligar a todos los tenedores de 177 mil millones de euros en bonos regulados por la ley griega.    

Se espera que Venizelos discuta esa opción en la llamada ministerial de la zona euro el viernes.    

Atenas enfrenta un problema más complejo con cerca de 18 mil millones de euros en bonos regulados por ley internacional con un número de fondos de cobertura que se espera traten de pelear un acuerdo en las cortes.    

También está por verse si los Credit Default Swaps (CDS, por su sigla en inglés) que algunos inversores han tomado como seguro ante una reestructuración forzada de deuda se hacen efectivos.    

Grecia ha tambaleado de fecha en fecha límite desde que la crisis explotó hace dos años y muchos de sus socios internacionales han expresado abiertas dudas de si es que su segundo rescate en dos años será el último.    

Subrayando los graves problemas que Grecia enfrenta tras cinco años de profunda recesión, datos del jueves mostraron al desempleo en un récord de 21% en diciembre, dos veces el promedio de la zona euro, con un 51 por ciento de los jóvenes griegos sin trabajo.    

En Grecia ha habido un creciente resentimiento sobre las medidas de austeridad recetadas por acreedores internacionales, que han aumentado la dolorosa recesión en que se encuentra la economía desde 2008.    

Pero Atenas, totalmente dependiente de la ayuda internacional para evitar un impago que pueda generar una severa crisis bancaria en la zona euro, también ha enfurecido a la UE y el FMI con su repetido fracaso en llevar adelante reformas ya prometidas.    

"Hemos mostrado mucha solidaridad con Grecia", dijo el miércoles el ministro alemán de Finanzas, Wolfgang Schaeuble. "Todo el mundo sabe que los problemas reales de la sociedad griega están en Grecia y no en el extranjero", agregó.